选基金——混合基金和股票基金投资策略

混合型基金和股票型基金赚更多钱

根据万得数据统计，2019年1月1日至2019年6月28日，中国基金总指数涨幅为11.62％，其中股票型涨幅24.21%，混合型16.32%，债券型2.70%，货币型1.29%。所以混合型和股票型无疑收益更高。

混合型基金分类

混合型基金

• 适合较为保守的投资者
• 可以作为家庭理财配置中的主要品种之一

值得购买的混合型基金

“ 艾财选基大法 ” 之 “ 粗看细选 8+3”

第一步：3分钟粗看完8个指标

最快的速度锁定条件好的，然后再精挑细选

1. 第一项 收益率 →先看3年累计收益率排前30的

                          →选择**`5支`**近**`1年`**收益率相对较高的
   

2. 第二项 基金公司 →选择大公司，比如：易方达、博时、南方、嘉实等，可以参考该基金公司的管理规模。
3. 第三项 星级评定 →四星、五星
4. 第四项 基金规模 →20亿到150亿之间
5. 第五项 成立时间 →3~5年
6. 第六项 基金经理的任职时间 →3到5年的管理经验
7. 第七项 散户的持有比例 →持有人结构中，个人持有比例相对较低会安全些
8. 第八项 购买费 →较低

第二步：判定盈利能力的3个指标

更靠谱的混合型基金挑选时应看盈利能力

1. 基金经理的能力

混合型基金是主动型基金的一种，因为配置灵活，债市好的时候可以多投债券，股市好的时候可以多投股票。所以基金经理的主动投资和管理能力决定了混合型基金的收益。

基金经理的能力参考3个指标

• a. 基金经理的星级，越高越好，3星以下pass。
• b. 基金经理的综合评分，主要考量了基金经理的经验值、收益率、抗风险、稳定性和择时能力等五个方面。
• c. 基金经理的任期收益，有没有跑赢同类平均水平和沪深300的水平。

2. 累计收益率的走势

看它的盈利是否长期跑赢同类平均水平和沪深300的水平。

3. 基金资产的投向

看基金资产投资的股票是否优秀，详见股票班。

混合型基金申购实操

第一步 看排行榜

• 打开天天基金网(web端)，进入首页，点击基金—排行

  

• 基金类型选择“混合型”，基金收益率这一项选择“近3年

  

第二步 近6月及近1年收益

以广发创新升级混合(002939)为例，近6月收益为39.45%，近1年为83.89%

第三步 评级指标

第四步 基金规模

第五步 基金成立时间

第六步 持有人结构

第七步 基金经理

任职时间符合要求

经验值和收益率相对表现优秀，择时能力、稳定性和抗风险能力表现不佳

高于同类平均和沪深300

第八步 深入研究

• 经理的任期收益情况

  累计收益率走势，从2008年至2019年长期跑赢同类平均水平和沪深300的水平

  

• 该基金的资产投资情况

  63.96%的持股比例，重仓持有康泰生物、三安光电、中兴通讯等股票

  

天天基金的筛选功能和比较功能的使用

• 进入首页，找到投资工具，点击里面的“基金筛选”
  

• 选择类型为“混合型”，业绩选择近3年排行“前20名”，成立时间“>7年”

  

• 在“对比”小方框内勾选点击“比较”（同类才能相比）

  

• 资产配置比较

  

• 3年的业绩走势对比

  

在不同类型的基金中散户比例高低分别意味着什么

1. 资金面紧张的时候

散户比例高的，面临更小的基金赎回压力

2. 挑选货币基金的时候

找散户比例比较高的基金,为了避免基金大规模赎回的风险

3. 选择股票基金的时候

选择个人持股比例低一些的更安全

股票型基金怎么挑

混合型 v.s. 股票型

股票型基金的股票占比必须再80%以上，混合型可以随时调整股票的投资比例。前者风险和收益都更高。

筛选股票型基金实操

1. 打开天天基金官网

• 点击“基金筛选”
• 选择“股票型”基金
• 在基金业绩中选择“近3年涨”幅排名“前20名”
• 挑出其中3到4支基金进行比较

2. 用8+3的指标进行评估

以“嘉实新兴产业股票000751”为例，用8+3的指标进行评估

• 业绩越强越好
• 管理资产5219.41亿
• 评级为五星
• 基金规模在20亿至150亿之间，比较适中
• 基金成立时间在3年以上
• 基金经理任职时间在3年以上
• 个人持有该基金的比例为92.03%，基金挤兑风险还是客观存在的
• 手续费为0.15%，低

3. 深入研究一下

基金经理有变动，四星级，综合打分为75.52分，任期收益超过同类平均和沪深300的水平

在同类基金1024支基金中排23名

再看一看 累计收益率走势，盈利能力非常强，完全跑赢同类平均水平和沪深300

投资涉及的领域很丰富